中国铁塔IPO路演：募资680亿港元，共发行431亿股股票

  ICCSZ讯  昨天，中国铁塔在香港首次公开招股(IPO)进行路演。

  据悉，中国铁塔的招股价为每股1.26-1.58港元/股，此次共发行431亿股股票，集资金额约为680亿港元。680亿港元的募资，也使得中国铁塔将成为自2010年7月农行上市以来，港股市场近年来集资规模最大的一宗IPO。

  此次招股将于8月1日定价，8月8日正式挂牌交易。此次上市的联席帐簿管理人包括中金、高盛和摩根大通。本次IPO集资将用于新站点建设和扩张;辅助设施的维护和提升;铁塔和处所的维护;铁塔资产收购，和其他主要资产。

  根据中国铁塔招股文件显示，中国铁塔已获10家基石投资者认购，累计投资金额14.235亿美元。基石投资者包括高瓴资本、OZ Funds、Darsana及阿里巴巴旗下的淘宝中国，分别投资4亿美元、3亿美元、1.75亿美元及1亿美元，中石油的关联公司、Invus各自投资1亿美元，Haidian SCOMC 投资9850万美元，其他基石投资者则包括上汽集团、SINOMACH 及工商银行分别投资5000万美元。

  招股书显示，中国铁塔主要业务有塔类业务、室分业务、跨行业站址应用与信息业务。截至2017年12月31日，以站址数量计，中国铁塔在中国通信铁塔基础设施市场中的份额为96.3%;以收入计，市场份额为97.3%。

  中国铁塔99%的收入来自于三大运营商租用中国铁塔的基站服务，2018年一季度，中国铁塔来自中国移动的营收为94.65亿元。占比54.9%，来自中国联通的营收为38.84亿元，占比为22.5%，来自中国电信的营收为37.88亿元，占比为22%。需要指出的是，铁塔的创新性收入在过去的几年中，得到了快速增长，这也给了资本市场更大的想象空间。

  截至2018年3月底，中国铁塔的流动资产为349亿元，流动负债为1471亿元，其中短期借款及一年内到期的长期借款达964亿元。去年底公司总资产3226亿元，其中流动资产305亿元;负债总额1951亿元，其中，流动负债1500亿元;净资产1273亿元。