Uniti Group(NASDAQ:UNIT)和Windstream Holdings II LLC上周五表示,两家公司同意合并,这笔交易将把Uniti的全国批发光纤网络与Windstream的光纤到户业务结合起来。
根据交易条款,Windstream股东将获得4.25亿美元的现金,5.75亿美元的新合并公司的优先股,以及相当于合并后公司已发行普通股约38%的普通股。Uniti股东将获得合并后公司已发行普通股权益的~62%。
Windstream的某些最大股东,包括埃利奥特投资管理公司(Elliott Investment Management),目前也是Uniti股权和债务的持有者,将把他们在Windstream的几乎所有投资价值滚动到合并后的公司。交易结构使两家公司的现有债务结构在交易结束时保持不变,从而降低了融资要求和成本。
埃利奥特投资组合经理约翰·韦伯表示:”我们相信,鉴于Uniti专注的战略、独特的定位和成熟的管理团队将吸纳两个组织的领导者,合并后的公司将处于有利地位,能够发挥其潜力。”
合并后的公司最初将为超过110万客户提供服务,并将在中西部和东南部拥有强大的业务。
Uniti和Windstream合并后,预计将在交易完成后的3年内产生至多1亿美元的目标运营费用协同效应,以及2000万至3000万美元的目标资本支出节省。
合并预计将于2025年下半年完成,取决于完成条件,包括收到监管部门的批准和Uniti股东的批准。
新闻来源:华盛通